Индекс S&P 500 стал самым доходным активом десятилетия, последовавшего за глобальным финансовым кризисом. Об этом сообщает РБК со ссылкой на аналитическую записку главы отдела кредитных стратегий Deutsche Bank Джима Рида по случаю десятой годовщины кризиса. Доход тех, кто тогда в S&P 500, сейчас составил бы 106%.
Второе место заняли "мусорные" (высокодоходные облигации с кредитным рейтингом ниже инвестиционного уровня либо без рейтинга) американские облигации — их доходность за тот же период составила 95%. Также в тройке лидеров золото с доходностью 87% за десять лет.
В рейтинге были использованы данные о доходности 38 ведущих глобальных активов, за которыми Deutsche Bank следит на постоянной основе. При этом 11 из них показали отрицательную доходность. Среди них господин Рид выделил греческий фондовый рынок (-82%), индекс банков Stoxx Euro Banks (-54%), португальские акции (-42%), индекс товарных цен в США CRB commodity index (-42%), итальянские акции (-33%) и нефть (-32%). Европейский фондовый рынок в целом показал отрицательную доходность, но немецкий индекс DAX вырос на 38%. Доходность европейского сводного индекса Stoxx 600 составила 22%, британского FTSE 100 — 12%.
Доходность долговых рынков развитых стран составила по итогам десятилетия от 35% до 80%, развивающихся рынков — 29%. Среди аутсайдеров фондовых рынков по уровню доходности Джим Рид выделил Китай (-2%), Бразилию (-32%) и Россию (-32%).
Информация Deutsche Bank отличается от данных терминала Bloomberg. В пятерку лидеров рейтинга Bloomberg вошли европейские "мусорные" облигации (+100% доходности), золото, долларовые "мусорные" облигации, S&P 500, а также суверенные облигации развивающихся стран.
