Международное рейтинговое агентство Fitch Ratings отмечает, что очень слабое качество активов казахстанских банков означает, что любые меры по расчистке будут осуществляться постепенно, даже с учетом растущего контроля банковского сектора со стороны регулятора.
"Мы рассматриваем Народный банк Казахстана, Казкоммерцбанк (ККБ) и ряд банков в государственной и иностранной собственности как имеющие более высокую кредитоспособность и/или доступ к капиталу от материнских банков в случае необходимости. На долю таких банков приходится около 55% активов сектора. На четыре банка среднего размера, получивших государственную поддержку, приходится приблизительно 25% активов сектора. Остальные 20% активов сектора относятся к банкам меньшего размера, нередко более слабым, и, вероятно, на них будет приходиться основной акцент в рамках расчистки или консолидации банковского сектора в ближайшие несколько лет. В то же время расчистка системы, по нашему мнению, потребует времени и дополнительной государственной поддержки и может продолжить оказывать давление на кредитоспособность банков", – отмечается в сообщении агентства.
Неработающие кредиты находились на умеренном уровне в 12% от кредитов сектора на конец 2017 года, при этом данный показатель существенно недооценивает объем потенциально проблемных кредитов у некоторых банков. В категорию работающих кредитов попадают реструктурированные кредиты (свыше 10% кредитов сектора) и другие проблемные активы. Валютное кредитование (свыше 30% кредитов сектора) также является источником риска, отмечают аналитики Fitch.
Банкам, возможно, придется создавать дополнительные резервы по этим активам, однако у некоторых из них возможности по дополнительному резервированию ограничены из-за небольших запасов капитала относительно потенциальных рисков. Прибыльность до резервов у некоторых банков ослабляется существенными объемами неполученных начисленных процентов, в том числе по проблемным кредитам.
Вместе с тем, отмечают в Fitch, продолжается постепенная расчистка сектора. В прошлом году второй по величине банк Казахстана, Казкоммерцбанк, получил существенную поддержку от властей, а затем был приобретен самым крупным и сильным казахстанским банком – Народным банком Казахстана.
"Мы полагаем, что Народный банк Казахстана имеет хорошие возможности, для того чтобы постепенно поглотить остающиеся проблемные активы ККБ за счет своей высокой прибыльности до резервов", – отмечается в сообщении.
Четыре частных банка среднего размера получили поддержку капиталом от властей в форме субординированного долга под низкую процентную ставку в IV квартале 2017 года.
"В то же время этой поддержки может быть недостаточно с учетом объема потенциальных проблемных активов. Готовность властей предоставить дальнейшую поддержку этим банкам пока не прошла проверку временем. Мы рейтингуем два из этих банков, АТФ Банк и БЦК, на уровне "B"/прогноз "Стабильный"/"b", – отмечают аналитики агентства.
В то же время в последние годы власти позволили нескольким небольшим банкам потерять свою финансовую устойчивость. Риск распространения проблем был ограниченным, поскольку на такие банки приходилось лишь 5% активов сектора. Казинвестбанк и Delta потеряли финансовую устойчивость в IV квартале 2016 года и в IV квартале 2017 года соответственно и были ликвидированы. В прошлом году Bank RBK испытывал финансовые трудности и реструктурировал часть своих обязательств, однако затем получил поддержку от властей на тех же условиях, что и банки среднего размера, напоминают в Fitch.
В Казахстане нет законодательства по вовлечению кредиторов в разрешение финансовых проблем банка (bail-in), но в большинстве случаев решения о предоставлении поддержки, как представляется, в основном зависели от степени системной значимости соответствующего банка, отмечает агентство.
