/img/1920х100.png
/img/tv1.svg
RU KZ
DOW J 24 580,91 Hang Seng 24 266,06
FTSE 100 6 045,69 РТС 1 215,69
KASE 2 403,19 Brent 36,55
ЕНПФ остается главным источником тенге для проектов ЕБРР в Казахстане

ЕНПФ остается главным источником тенге для проектов ЕБРР в Казахстане

За пятилетку международный финансовый институт организовал более 25 эмиссий бондов в нацвалюте на сумму около 640 млрд тенге. 

09:32 11 Март 2020 4917

ЕНПФ остается главным источником тенге для проектов ЕБРР в Казахстане

Автор:

Данияр Сериков

ЕНПФ остается главным источником фондирования в тенге для проектов Европейского банка реконструкции и развития (ЕБРР) в Казахстане. Об этом на встрече со столичными корреспондентами сообщил президент международного финансового института Сума Чакрабарти.

«Хотелось бы отметить наши очень крепкие, хорошие взаимоотношения с Национальным банком, и вы знаете, наверное, что среди стран, где банк осуществляет операции, Казахстан является лидером по предоставлению финансирования в национальной валюте. Я думаю, в последние четыре года такой механизм активно используется, и без поддержки, соответственно, Национального банка это было бы невозможно, недостаточно было бы одной ликвидности пенсионного фонда. Но и, с другой стороны, наверное, было бы несправедливо кредитовать МСБ в иностранной валюте, чтобы они удерживали на себе валютный риск», – отметил он в ходе выступления.

С 2016 года международный банк развития организовал более 25 эмиссий своих тенговых облигаций на сумму примерно 640 млрд тенге, или 1,4 млрд евро, уточнил во время встречи управляющий директор банка по Центральной Азии Андре Куусвек. ЕБРР также может выпустить бонды в тенге и в этом году, считает он, сумма будет зависеть от спроса. В целом фондирование в нацвалюте привлекается под проекты частного бизнеса и госсектора. С бондами ЕБРР в тенге можно проводить операции репо под финансирование от Нацбанка для управления ликвидностью, уточнил Куусвек.

«В последнее время основным инвестором был пенсионный фонд от Национального банка Казахстана, но мы очень стараемся найти возможности включить и других инвесторов, идут разговоры. Но, так как это рыночные сделки, мы пока не можем сказать, с кем, как, на какую сумму, но понятно, что мы хотели бы расширить круг инвесторов…В течение пары лет, да, но понятно то, что это не сегодняшний портфель, это просто общая сумма выпуска. То есть некоторые уже какие-то заключения бондов, то, что мы выплачиваем, они (ЕНПФ. – Ред.) опять ложат, так что там такой revolving (револьверный. – Ред.) получается», – сказал управляющий директор, отвечая на вопрос inbusiness.kz о том, является ли пенсионный фонд основным вкладчиком в тенговые облигации ЕБРР наряду с Нацбанком. 

Согласно информации директора казахстанского представительства Европейского банка Агриса Прейманиса, в прошлом году 95% займов, выданных финансовым институтом в Казахстане, были в тенге. Отметим, что в 2019 году банк прокредитовал экономику страны на $761 млн. В отчетности ЕНПФ указывается сумма вложений в облигации ЕБРР в размере 294 млрд тенге. Как известно, тенговые бонды Европейского банка реконструкции и развития имеют привязку к официальной инфляции. Уровень кредитов с просрочкой платежей у ЕБРР в Казахстане очень низкий, говорил в комментарии СМИ в сентябре управляющий директор ЕБРР по Центральной Азии Бруно Балванера, он составляет около 0,1% от ссудного портфеля по стране. Между тем в последние дни в Казахстане курс тенге по отношению к валюте начал сильно колебаться.

После оценки качества активов (Asset Quality Review (AQR) 14 казахстанских банков в ЕБРР планируют продолжать тесное взаимодействие с Нацбанком и агентством по регулированию финансового рынка, выделив сферы, где международный финансовый институт может оказать техническую поддержку в виде проведения исследований и содействия в разработке стратегии дальнейших действий и ее реализации для усовершенствования банковского сектора. Говорить о каких-то крупных инвестициях преждевременно, хотя, возможно, они будут на следующем этапе, подчеркнул глава банка. Однако пока что запросов по капитализации в адрес ЕБРР не поступало. Напомним, ранее в публичной сфере возникли ожидания, что международный финансовый институт может войти в капитал одного из проблемных коммерческих банков.

«В целом мы с Национальным банком работаем сейчас и по развитию рынков краткосрочной ликвидности, и рынков капитала, по инфляционному таргетированию, но самый главный приоритет сейчас для финансового сектора и для дальнейшей работы – это стратегия развития финансового сектора, это действительно очень срочная задача. Вчера в разговоре с руководителем агентства по регулированию (финансового рынка. – Ред.) было сказано, что к маю эта стратегия должна быть разработана и готова, сейчас март, времени остается два месяца – это всего ничего. Поэтому основные усилия будут сейчас направлены на стратегию и, скорее всего, будем привлекать своих собственных экспертов из банка для оказания содействия, после разработки стратегии последует план реализации», – указал Чакрабарти, отвечая на вопросы журналистов.

Портфельный обзор

Говоря о реализации проекта кольцевой дороги вокруг Алматы – БАКАД, представитель ЕБРР в Казахстане Агрис Прейманис сообщил, что 12 февраля со спонсорами – исполнителями схемы государственно-частного партнерства (ГЧП) был подписан документ по проектному финансированию. Хотя работы над проектом ведутся уже больше года с использованием собственного капитала участвующих в консорциуме компаний, выигравших тендер ГЧП. После подписания проектная деятельность будет еще больше активизирована, считает глава офиса банка в стране.

Комментируя вопрос inbusiness.kz, руководитель представительства отметил, что финансирование по цинковому проекту Шалкия компании «Тау-Кен Самрук» в Кызылординской области начнется с его реализацией. Напомним, в 2018 году горнорудный госхолдинг по результатам тендера подписал контракт о строительстве горно-обогатительного комбината на месторождении под ключ с компанией Dobersek Engineering. Финансирование ЕБРР по этому проекту намечалось в размере 295 млн долларов, указывается на сайте дочерней «ШалкияЦинк ЛТД».

Также в казахстанском представительстве международного банка продолжают работать над проектом алматинского ЛРТ совместно с акиматом города. Первая, предквалификационная, стадия тендера по нему завершена, напомнил Прейманис. Сейчас прорабатываются дальнейшие тендерные процедуры для второго этапа. Сумма финансирования со стороны ЕБРР будет известна после полного проведения конкурса, тогда и станет понятно, какой объем кредитования может понадобится консорциуму-победителю. Пока же проводятся только предварительные дискуссии с различными компаниями – участниками тендерного процесса.

«Прорабатывается проект по ГЧП-модели алматинского госпиталя. Мы думаем, что тендер уже пройдет в этом году, но параллельно запускается большая программа по всему Казахстану – строительство госпиталей, где будут разные модели финансирования, как финансирование под госзаем, так и проекты по структуре ГЧП, и там как раз Европейский банк реконструкции и развития начинает работу над структурированием пяти новых больниц по всему Казахстану в структуре ГЧП. Это больше работа с министерством здравоохранения», – пояснил глава миссии ЕБРР в Казахстане, отвечая на вопрос о проекте строительства нескольких больниц в стране в рамках государственно-частного партнерства.

По словам Прейманиса, местная команда банка продолжает работу с правительством над созданием методологии по формированию тарифов ЖКХ. В ней учитываются два аспекта тарифных ставок – средний уровень и сетка социальной помощи, чтобы при их повышении малоимущие граждане были защищены. Недавно в правительстве была создана рабочая группа по методу стимулирующего тарифообразования, говорится на сайте комитета по регулированию естественных монополий. Именно этот метод внедрялся ЕБРР на пилотных коммунальных предприятиях в различных регионах последние годы, причем согласно особому порядку с учетом кредитования международного финансового института в тенге.

Кроме того, ЕБРР планирует расширять свою деятельность в сфере сельского хозяйства в Казахстане. Банк может профинансировать проекты иностранных корпораций по линии экспортного животноводства, в частности сейчас обсуждаются возможности сотрудничества с американской Tyson Foods. В области ВИЭ банк продолжает работать с инвесторами, выигравшими аукционы, над финансовой структурой проектов, но в их прямой подготовке не участвует, пояснил Прейманис. Вместе с тем ЕБРР совместно с Центром «зеленых» технологий в столице может приступить к структурированию новых подходов по отдельным направлениям «зеленой» экономики, полагает он.

Данияр Сериков

ЕБРР в октябре подаст на рассмотрение СД договор о займе БАКАД

Институт планирует одолжить консорциуму 225 млн долларов.

26 Сентябрь 2019 12:39 4888

ЕБРР в октябре подаст на рассмотрение СД договор о займе БАКАД

Европейский банк реконструкции и развития может принять участие в финансировании строительства Большой алматинской кольцевой дороги. Об этом в ходе брифинга сообщил управляющий директор ЕБРР по Центральной Азии Бруно Балванер.

«Две недели назад совет директоров ЕБРР посетил БАКАД. Мы планируем к октябрю подать на рассмотрение нашему совету директоров договор о займе в размере 225 млн долларов США. К этой сумме добавятся средства, которые будут предоставляться другими финансовыми институтами. Полная стоимость проекта составляет 750 млн долларов. Эти средства будут предоставлены консорциуму на 15 лет. О процентной ставке я сказать не могу, это конфиденциальная информация. Поскольку обязательства Правительства Казахстана выражаются в тенге, займ также предоставляется в тенге», – рассказал Бруно Балванер.

Отвечая на вопрос о валютном соотношении казахстанского долга, г-н Балванер сообщил, что оно составляет приблизительно 70% – тенге, 30% – валютные займы.

Он отметил, что рынок капитала в Казахстане относительно хорошо развит, имеется достаточно большой пенсионный фонд, управляемый Нацбанком, который также пытается обезопасить долгосрочные обязательства. «ЕБРР в этом плане является хорошим партнером для пенсионного фонда, мы по рейтингу являемся заемщиком ААА и очень надежны. Наличие крупного пенсионного фонда также предполагает доступность хороших денег в местной валюте», – отметил управляющий директор.

Банк продолжит программы по уличному освещению в Казахстане. Подобные проекты уже реализуются в Восточно-Казахстанской области. По словам Балванера, завтра, 27 сентября, он обсудит проект технологий уличного освещения в Шымкенте.

По данным ЕБРР, в Казахстане уровень проблемных проектов составляет 0,1%. Это 21 млн из 2 млрд долларов. В среднем по ЕБРР 4-5% проблемных займов.

«Казахстан в этом плане не вызывает у нас опасений. Это результат нескольких факторов: мы работаем с суверенными грантами, которые составляет порядка 50% наших проектов, в частном секторе довольно осторожно выбираем компании», – объяснил Бруно Балванер.

В целом в 2019 году ЕБРР профинансировал в РК 19 проектов на сумму 470 млн евро. До конца года планируется выделение средств по еще 7-10 проектам в различных сферах. В их числе – строительство дороги Курты – Капчагай, несколько кредитных линий с банками, несколько новых проектов в энергетике, крупный проект предполагается с «КазАэроНавигация» и другие небольшие проекты в частном секторе. В частности, в энергетике будет подписано финансирование первого проекта по аукционам на 10 мегаватт на сумму 6 млн евро. Есть несколько проектов по распределению электроэнергии с акиматами, резюмировал Балванер.

ЕБРР выступает за консолидацию банковского сектора

Международный финансовый институт готов в него инвестировать и участвовать в его реформировании.

05 Июль 2019 08:00 11008

ЕБРР выступает за консолидацию банковского сектора

Европейский банк реконструкции и развития (ЕБРР) выступает за консолидацию банковского сектора Казахстана. Об этом на встрече со СМИ в Нур-Султане заявил президент международного финансового института Сума Чакрабарти.

«Я думаю, что в банковской сфере необходимы большие реформы. Это важно, потому что в любой современной развивающейся экономике банковский сектор, по сути, направляет сбережения людей в высококачественные инвестиции. Так что банковский сектор должен быть действительно эффективен в этом. В этом отношении в Казахстане есть большой потенциал для улучшения. Это достаточно естественно на многих развивающихся рынках, и мы полагаем, что можем помочь в реформировании, а также в инвестициях в банковский сектор, если забегать вперед. Я думаю, что в следующие год-два вы сможете наблюдать растущую роль ЕБРР, в том числе в банковском секторе», – сказал он, выступая перед журналистами.

«Мы провели небольшую внутреннюю оценку банковского сектора. Мы хотели бы видеть больше консолидации в банковском секторе и постепенное очищение хорошо известных проблем в добросовестности. Но главное здесь – это проверка качества активов, которая запустилась недавно. Мы встречались с главой Нацбанка вчера, и он планирует завершить ее в конце ноября-декабря. Мы пообещали, что пришлем одного из наших управляющих директоров, который ведет банковский сектор, в Казахстан в течение лета, и потом мы получим его заключение. Будем отслеживать проверку качества активов до конца года и примем решение в начале января о том, какого рода инвестиции будут подходящими. И все зависит от действий, которые будут предприняты после проверки качества активов, к примеру консолидации, предстоит много работы», – пояснил Чакрабарти.

По словам топ-менеджера, при очистке банковского сектора в других странах международный финансовый институт в основном оказывает помощь двумя способами. Первый приходится на кредитные вливания вкупе с технической помощью, а второй осуществляется через приобретение доли в капитале банка после оценки качества его активов. 

Напомним, ранее ЕБРР участвовал в капитале Казкома, начиная с 2003 года, выкупив 15% казахстанского банка. Сейчас проекты с банками, в основном состоящие из финансирования МСБ через Fortebank и Банк «ЦентрКредит», занимают в казахстанском портфеле ЕБРР всего 4%.

Отметим, что за последние полтора года международный банк прокредитовал в стране 43 проекта на сумму более, чем 1 млрд долларов, 70% которых были направлены в частный сектор. В целом портфель ЕБРР по стране достигает 3 млрд долларов, где половина кредитов приходится на госсектор. Его значительная часть была позаимствована в тенге во избежание валютных рисков, говорят в банке.

Пока разговоров о дополнительном суверенном заимствовании на уровне Правительства не идет с учетом индикаторов макроэкономики, заверил Чакрабарти, комментируя вопрос inbusiness.kz. Правда, по его словам, нужно сохранять контроль над бюджетным дефицитом.  

Говоря о ранее заявлявшихся намерениях ЕБРР поучаствовать в приватизации долей в «Казахтелекоме» и Air Astana, президент банка заверил, что организация продолжает выступать за то, чтобы она прошла в намеченные сроки – в течение этого года, согласно его пониманию. Возможно, банк захочет поучаствовать в приватизации и других суверенных активов, в некоторых случаях финансовый институт может проинвестировать в них перед приватизацией. ЕБРР будет принимать решение, в каком из приватизационных процессов его участие будет наиболее ценным, отметил он.

Глава представительства ЕБРР в Казахстане Агрис Прейманис уточнил, что, кроме «Казахтелекома» и Air Astana, листинг «КТЖ» и других компаний холдинга «Самрук-Казына» может заинтересовать банк с точки зрения участия в их приватизации, однако каждый случай будет рассматриваться индивидуально, поэтому говорить о конкретных планах еще рано. 

В ближайшие годы ЕБРР планирует профинансировать еще больше проектов ВИЭ, сообщил Чакрабарти, комментируя вопросы журналистов. Напомним, недавно банк начал обсуждать концепцию предоставления Казахстану еще 300 млн евро для кредитования проектов «зеленой» энергетики. До этого международная финансовая организация привлекала в страну 200 млн евро, а также средства Фонда чистых технологий, чтобы стимулировать развитие ВИЭ в стране. Тарифы на «зеленую» энергетику снижаются благодаря заработавшей системе аукционов, поэтому энергосистема сможет выдержать такой объем финансирования для возведения новых объектов, считают в ЕБРР.

В течение нескольких следующих недель ЕБРР собирается подписать соглашение по финансированию проекта государственно-частного партнерства по строительству объездной дороги БАКАД вокруг Алматы, сообщил Чакрабарти, отвечая на вопросы СМИ. По данным пресс-службы банка, доля его кредитования в проекте может достигать 225 млн долларов. Кроме этого, международный финансовый институт может профинансировать ГЧП-проекты на базе больницы имени Асфендиярова в Алматы и клиники в Караганде, проинформировало руководство банка.

Данияр Сериков