/img/tv1.svg
RU KZ
Падение мировых экономик продолжается

Падение мировых экономик продолжается

Рынки корректируются на фоне ухудшения в американо-китайских взаимоотношениях.

11:20 22 Май 2020 4320

Падение мировых экономик продолжается

Автор:

Султан Биманов

Деловая активность в мире сигнализирует о замедлении темпов спада в экономиках. Майские индексы PMI Composite от IHS Markit в США, Японии, Германии и Франции составили 36,4, 27,4, 31,4 и 30,5 пункта соответственно, что выше апрельских значений в 1,5-2 раза. Однако их нахождение ниже 50 пунктов свидетельствует о продолжении падения, пусть и меньшими темпами.

Японский экспорт в апреле обвалился на 21,9% в годовом выражении, тогда как импорт сократился лишь на 7,2%. Аналогичная ситуация наблюдается в Южной Корее. В США продолжает рост числа безработных. На минувшей неделе за пособиями по безработице обратилось еще 2,43 млн, а итоговая цифра потерянных рабочих мест за последние девять недель приближается к 40 млн.

Число получателей пособий увеличилось с 22,5 до 25,1 млн человек на фоне докризисных 1,7 млн. Растут просрочки по автокредитам, ипотекам и кредитным картам. При этом, как пишут аналитики Fitch, господдержка в США замаскирует ухудшение качества активов американских банков. Министр финансов Стивен Мнучин высказался о необходимости нового пакета мер господдержки.

Мировые фондовые индексы закрылись в четверг преимущественным падением. Так, американские Dow 30, S&P500 и Nasdaq упали на 0,4%, 0,8% и 1%. Немецкий DAX, британский FTSE и французский CAC 40 просели на 1,4%, 0,9% и 1,1%; японский Nikkei 225 снизился на 0,7%.

На продолжающееся замедление реагируют и цены на сырье. Нефть Brent и WTI падает на 3,9% и 5,4%, до $34,6 и $32 за баррель соответственно. Индекс страха – VIX – опять растет, приблизившись к 30 пунктам. Падает в цене и природный газ на 1,4%, до $1,7 за 1 млн БТЕ. Сектор драгметаллов, за исключением золота (растет на 0,3%, до $1723 за тройскую унцию), также падает в пределах 1%.

Говоря о нефти, стоит отметить обновленные цифры. По оценке IHS Markit, добыча в США к июню упадет на 1,75 млн баррелей в сутки. Россия с 1 по 20 мая сократила физический экспорт нефти на 25%, или на 922 тыс. баррелей в сутки.

Морской экспорт нефти стран ОПЕК+ в целом снизился на 6,3 млн баррелей в сутки до 27 млн баррелей в сутки, из которых Саудовская Аравия снизила поставки на 2,24 млн баррелей в сутки, до 7,26 млн. Кувейт и Объединенные Арабские Эмираты совокупно снизили экспорт на 1,26 млн баррелей в сутки, до 4,25 млн. Норвегия в апреле также снизила добычу нефти и газового конденсата на 2,9%, до 2,11 млн баррелей в сутки.

На стороне спроса не радует Индия, третий крупнейший импортер черного золота в мире. По итогам апреля месячный спрос рухнул почти вдвое, до 10 млн тонн. Китайская CNPC прогнозирует рост импорта нефти в КНР на 2% в 2020 году на фоне низких цен.

Растет конкуренция и на газовом рынке. Глава Qatar Petroleum на американо-катарском деловом совете заявил об отсутствии намерений сокращать производство СПГ, несмотря на низкий спрос, отметив, что себестоимость катарского газа самая низкая в мире, а спрос на СПГ вырастет в крайнем случае через два года. На этом фоне шипинговая компания Bahri (Саудовская Аравия) приостановила планы по фрахту 12 СПГ-танкеров.

Профицит никеля на мировом рынке в I квартале текущего года составил 6,6 тыс тонн. Европейский спрос на сталь в 2020 году может упасть на 10% в связи с пересмотром объемов закупа со стороны Германии, а внутреннее немецкое производство сократится до 7 млн тонн во II квартале. Китайская Baosteel, в свою очередь, говорит о том, что стальная отрасль прошла пик падения.

В копилку негатива следует добавить продолжающееся нарастание противостояния США и КНР. Сенаторы США предлагают законопроект, разрешающий вводить санкции против китайских официальных лиц, включая их отключения от американских банков, ввиду новых законодательных инициатив Пекина в отношении Гонконга. Официальный Пекин в ответ угрожает ответить контрмерами, добавив, что КНР будет продолжать отстаивать свои интересы в Гонконге.

Нарастает противостояние США и с Россией. Президент США Дональд Трамп объявил о выходе Вашингтона из договора по открытому небу (ДОН), если Россия не присоединится к нему. В пятницу пройдет экстренное заседание совета НАТО в связи с действиями США по ДОН. Демократы в США параллельно добиваются раскрытия разведданных о беседах экс-помощника президента США Майкла Флинна с экс-послом РФ в США Сергеем Кисляком.

Число зараженных коронавирусом в мире тем временем продолжает расти, хотя суточная динамика несколько снизилась. По данным Университета Джонса Хопкинса на утро 22 мая, количество инфицированных в мире вирусом выросло до более 5,1 млн; число летальных исходов превысило 332,9 тыс.

Китайские власти фиксируют, что вторая волна коронавируса, вспыхнувшая на северо-востоке страны, сильно отличается по симптоматике от той, что была в Ухани. Новый штамм дает исключительно легочные симптомы, а период заражения от него вырос до одной-двух недель. Это означает, что период заразности больного, не проявляющего симптомов, также длиннее.

Султан Биманов

«Вторая волна» накрывает Европу

В среду суточный прирост инфицированных коронавирусом достиг новой рекордной отметки в 437,4 тыс. случаев.

22 Октябрь 2020 10:26 235

Фондовые рынки мира по итогам среды снова покраснели. Ведущие индексы США, Китая и Европы упали на 0,2-2,4%, 0,5-1% и 0,9-2% соответственно. В минусе синхронно оказались также рынки Канады, Японии, Австралии, Южной Кореи и Индонезии. Рост продемонстрировали Индия, Турция, Бразилия и Мексика.

В США наблюдается резкий рост просрочки по ипотеке, который сопоставим с кризисом 2008 года. В частности, доля просроченных займов в 30 и более дней выросла с 4% до 8% и продолжает рост. Управляющие капиталом в США заявили, что будут чувствовать себя спокойнее за экономику при Трампе, показал опрос Bank of America.

Спад в мировой торговле на фоне пандемии составит по итогам года 7-9%, прогнозируют в ЮНКТАД. При этом ставки на контейнерные перевозки из Азии в США демонстрируют сильный рост на фоне закупок американскими компаниями перед праздниками и наращивание запасов в ожидании второй волны. Внедрение цифровых технологий, автоматизация труда к 2025 году вынудят 43% работодателей сократить число рабочих мест, считают во Всемирном экономическом форуме.

МВФ ухудшил прогнозы по странам Азиатского региона с -1,6% до -2,2% по итогам текущего года и ожидая восстановления в 2021 году в районе +6,9%. Министерство экономики РФ оценило падение ВВП России за январь-сентябрь текущего года в 3,5%. Рейтинговое агентство Moody’s сохранило негативный прогноз по отношению к банковской системе РФ. Москва и Вашингтон близки к продлению сделки СНВ-3, передает ТАСС со ссылкой на посла США при НАТО.

Сырьевые товары под давлением и также дружно падают. Нефть сорта Brent и WTI теряет 0,5% и 0,7%, до $41,5 и $39,8 за баррель соответственно. Природный газ скорректировался на 0,4%, до $3,01 за 1 млн БТЕ. Серебро и золото теряют по 1,3% и 0,7%, тогда как платина и палладий падают лишь на 0,4% и 0,1% соответственно.

Коммерческие запасы показали разнонаправленную динамику. По данным Американского института нефти, резервы нефти за минувшую неделю выросли на 0,584 млн баррелей, тогда как управление энергетической информации насчитало снижение запасов на 1 млн баррелей. Темпы снижения запасов снижаются. Добыча в США за минувшую неделю опустилась с 10,5 млн до 9,9 млн баррелей в сутки. Спрос на авиатопливо по-прежнему остается подавленным.

Стоимость никеля может подстегнуть сокращение экспорта металла с Филиппин и Индонезии, пишет GlobalData. Добыча на Филиппинах в текущем году может снизиться на 9,3%, до 293,4 тыс. тонн на волне борьбы с коронавирусом. По прогнозам ICSG, дефицит меди на мировом рынке составит в текущем году 50 тыс. тонн.

Суточный прирост числа инфицированных коронавирусом в мире достигло нового абсолютного рекорда в 437,4 тыс., а суточная смертность перевалила за 6,8 тыс. Основной рост, помимо США и Бразилии, наблюдается в странах Европы. В частности, Испании (+17 тыс.), Франции (+26,6 тыс.), Великобритании (+26,6 тыс.), Италии (+15,2 тыс.), Чехии (+15 тыс.), Германии (+10,5 тыс.), Польше (+10 тыс.), Бельгии (+9,7 тыс.), Нидерландах (+8,7 тыс.) и Швейцарии (+5,6 тыс.). Общее число зарегистрированных случаев заражения вирусом и летальных исходов на 22 октября составило 41,5 млн и 1,136 млн соответственно.

Султан Биманов 


Подписывайтесь на Telegram-канал Atameken Business и первыми получайте актуальную информацию!

Китай становится локомотивом спроса на промышленные металлы

Рост импорта алюминия составил более 347%, а рост цен на железную руду заставил США задуматься о китайской экспансии на рынке Бразилии.

21 Октябрь 2020 10:44 410

Фондовые площадки мира, начав текущую неделю с коррекции, начали восстанавливаться. Ведущие рынки Китая и США во вторник выросли на 0,5-1,4% и 0,3-0,5% соответственно. Растущий тренд подхватили такие страны, как Россия, Бразилия, Мексика, Южная Корея и Индия. Точкой минуса стала Европа, где расширенный индекс Euro Stoxx 50 упал на 0,5%, хотя рынки Испании и Италии показали неплохой рост. Отрицательный рост также показали рынки Индонезии, Австралии и Японии.

ФРС скупила к себе на баланс рекордные 22% гособлигаций США. Динамика финансовых потоков показывает вывод средств крупными клиентами с денежных фондов и перетоки в облигации, тогда как отток из акций продолжается уже год. Американский JPMorgan ждет прояснения ситуации вокруг технологических компаний в текущем сезоне отчетностей на фоне ослабления рентабельности, несмотря на превышение ожиданий и роста акций.

Министерство юстиции США подало антимонопольный иск против Google. Иск уже окрестили «историческим», ожидая разделения корпорации по примеру телефонного монополиста AT&T, поделенного на девять частей. Прокуроры подчеркнули, что будут держать в поле зрения и другие технологические компании. Стоимость акций поисковика, несмотря на иск в ходе торговой сессии, выросла почти на 2%.

Глава Пентагона объявил о размещении ядерных ракет в Европе впервые с 1980 года. Представитель государственного департамента Морган Ортагус заявила о готовности провести переговоры с Россией для разрешения разногласий в соглашении о контроле над вооружениями.

Технологический прогресс рискует оставить без работы почти четверть рабочей силы, пишет Bloomberg. Греция требует приостановить таможенный союз ЕС и Турции. Профицит счета текущих операций ЕС в августе составил €20 млрд против €16,6 млрд месяцем ранее.

Сырьевые товары преимущественно в плюсе. Нефть сорта Brent снижается на 0,02%, тогда как WTI растет на 0,3%, до $42,77 и $41,2 за баррель соответственно. Природный газ прибавляет почти 4%, до $2,9 за 1 млн БТЕ. Из сектора драгметаллов существенный прирост идет в палладии, подорожавшем на 2,6%; серебро и палладий в незначительном минусе, тогда как золото стоит около нуля.

США выражают обеспокоенность вокруг растущего китайского влияния в Бразилии, а именно поставками железной руды в Поднебесную. Добыча руды бразильской Vale за минувший квартал по сравнению с предыдущим выросли более чем на 31%. В свою очередь, Китай может стать мировым лидером восстановления спроса на алюминий в IV квартале этого года, отмечают в Bloomberg.

По итогам восьми месяцев импорт алюминиевой продукции в страну вырос на 347%, до 1,64 млн тонн. Резкий рост связан с бурным спросом на алюминий в связи с планами Китая по развитию инфраструктуры, электросетей и автомобильной отрасли.

Тем временем на рынке нефти баланс продолжает ухудшаться на фоне восстановления в Ливии и все более вялом росте спроса на черное золото. В США продолжается серия объединения между нефтегазовыми компаниями, скупающими сланцевые проекты.

Как пишут ряд СМИ со ссылкой на источники, Россия в случае негативного сценария может поддержать сокращение добычи в 2021 году. Министр энергетики РФ Александр Новак заявил о преждевременности говорить о будущей сделке ОПЕК+ дальше чем после декабря.

Суточная динамика заражений коронавирусом по итогам вторника выросла до 381,7 тыс. новых случаев. Среди стран основной рост наблюдался в США, Бразилии, России, Великобритании, Италии, Чехии и Польше. Общее число заражений и смертей от коронавируса в мире на утро 21 октября, по данным Worldometers, достигло 41,03 млн и 1,13 млн соответственно.

Султан Биманов


Подписывайтесь на Telegram-канал Atameken Business и первыми получайте актуальную информацию!