С января этого года вступили в силу некоторые изменения в регулировании страхового рынка – Национальный банк РК пересмотрел отдельные нормы по пруденциальному регулированию и резервированию. Эксперты прокомментировали, насколько жестким становится регулирование для страховщиков и ожидать ли ухода игроков (особенно на фоне уже происходящих на рынке "движений").
Ужесточение или нет?
"Безусловно, мы можем констатировать, что идет ужесточение регулирования и усиление надзора. Участники, столкнувшиеся с проблемами и невозможностью их решения, в том числе с вопросом докапитализации, предпочитают уйти с рынка", – прокомментировали в Ассоциации финансистов Казахстана (АФК).
В целом же, как отметили в этой организации, 2018 год оказался неплохим для страхового сектора: активы в целом выросли на 13% и превысили 1 трлн тенге, страховые резервы и собственный капитал продемонстрировали схожую динамику.
"Практически все игроки показали положительную рентабельность. При этом суммарный размер страховых премий снизился примерно на 3%", – отмечают в АФК.
"Национальный банк, в принципе, не ужесточил ничего, а просто перестал закрывать глаза на нарушения", – высказывает мнение председатель правления страховой компании Amanat Ергали Бегимбетов.
По его словам, за последние два года с приходом Данияра Акишева на пост главы Национального банка подход регулятора в части проверок страховых организаций и других профессиональных участников страхового рынка кардинально изменился.
"Если раньше проверки заканчивались максимум штрафами, то сейчас приостановление действия лицензии страховой организации и наложение огромных штрафов уже является довольно частым явлением", – говорит он.
Эксперт "полностью поддерживает позицию регулятора". По его мнению, если страховая организация систематически допускает серьезные нарушения, испытывает недостаток собственного капитала длительное время и у акционеров нет денег на увеличение собственного капитала, регулятор применяет к ней соответствующие санкции, вынуждающие ее либо уйти с рынка, либо объединиться с другой страховой организацией.
"Это нормальное явление, и тут нечему удивляться", – отмечает страховщик.
"Регулятор занял непримиримую позицию"
С 1 января на финансовом рынке и в страховом секторе в том числе вступает в силу риск-ориентированный надзор.
"В нашем понимании риск-ориентированный надзор должен быть направлен на соразмерность регулирования и принимаемых рисков", – комментируют эксперты АФК.
"Очень много проблем накопилось на страховом рынке, и их надо было ускоренно решать. Например, нам первым приостановили действие лицензии 18 месяцев назад. Мы извлекли из этого огромный урок и кардинально пересмотрели свой подход по многим аспектам нашей деятельности. Сейчас мы убеждены в том, что это принесло нам большую пользу", – делится опытом Ергали Бегимбетов.
Он отмечает также, что регулятор занял непримиримую позицию в отношении фиктивного страхования и перестрахования.
"Не секрет, что страхование и перестрахование нередко использовалось для оптимизации налогообложения некоторых клиентов страховых организаций, сам регулятор на это указывал. Сейчас это явление на страховом рынке практически исчезло, и мы этому рады", – говорит собеседник.
Также, по его словам, регулятор занял жесткую позицию в отношении искажения финансовой отчетности страховых организаций и качества расчета и формирования страховых резервов.
"Раньше такого не было", – комментирует спикер.
Мотивированное суждение: так ли это страшно?
Одно из нововведений, вызывающее немало вопросов и наталкивающее участников финансового рынка на рассуждения о том, насколько объективно будет применяться механизм, – это мотивированное суждение.
В Ассоциации финансистов Казахстана отмечают, что общий подход к этому механизму определен для всех секторов финансового рынка и включает в себя определенные процедуры. Это формирование самого суждения; получение разъяснений поднадзорного лица, рассмотрение комиссией для определения надзорных действий, само надзорное действие, право поднадзорного лица на оспаривание решения комиссии и надзорного действия.
"Таким образом, мотивированное суждение должно выстраивать диалог между регулятором и поднадзорным лицом", – уверены в АФК.
Ергали Бегимбетов говорит, что пока комментировать введение мотивированного суждения невозможно, поскольку компания еще "не сталкивалась на практике с этим явлением".
"Если в этом вопросе не будет предвзятости и злоупотребления, то мы не видим оснований негативно воспринимать или бояться этого. И еще очень важно, чтобы у нас была возможность защищать себя в суде в случае предвзятого и незаконного отношения к себе", – отмечает собеседник.
"Живые" деньги – в уставный капитал
Как изменения могут повлиять на количество участников? Ергали Бегимбетов высказывает предположение, что еще два-три игрока уйдут с рынка либо объединятся.
По его мнению, большинство страховых организаций очень устойчивы с точки зрения маржи платежеспособности.
"Многое зависит от качества перестрахования больших рисков. Если какой-либо большой риск плохо перестрахован, то может произойти страховой случай, который приведет к банкротству страховой организации. Регулятор этому аспекту тоже уделяет очень пристальное внимание", – говорит собеседник.
Оценивая вероятность ухода кого-то из игроков или проведения сделок M&A в будущем, страховщик перечисляет запланированные на ближайшее время нововведения. С 1 июля этого года перестанут приниматься в расчет инвестиции в недвижимое имущество и землю, с 1 января 2020 года перестанут приниматься в расчет ценные бумаги аффилированных организаций.
"Все это может повлечь проблемы в части достаточности маржи платежеспособности у некоторых страховых организаций. Если акционеры не будут вливать живые деньги в уставный капитал, то эти страховые организации будут вынуждены уйти либо объединиться с кем-либо", – поясняет Ергали Бегимбетов.
Дальнейшей консолидации страхового рынка не исключают и эксперты Ассоциации финансистов Казахстана (АФК). Однако на рынке должны присутствовать игроки разного уровня, подчеркивают они.
"Мы надеемся, что принятые нововведения будут способствовать переходу регулирования к соразмерности предъявляемых к участникам страхового рынка требований", – говорят в АФК.
Елена Тумашова
