Ерлан Абдикаримов, директор департамента аналитики АО "Фридом Финанс":
АО "Народный сберегательный банк Казахстана" (Halyk Bank)
Биржа: KASE
Тикер: HSBK
Текущая цена: 51,5 тенге
Целевая цена: 60 тенге
Потенциал: 20%
Срок: 2-3 месяца
Четыре причины купить акции Halyk Bank:
1. Halyk Bank за 9 месяцев 2016 года получил чистую прибыль
в размере 94 млрд тенге, что на 2,2% больше, чем в прошлом году.
Чистый процентный доход вырос на 8,5% и составил 114,7 млрд тенге,
чистая прибыль по операциям с иностранной валютой составила 15,2 млрд
тенге против 87,5 млрд тенге убытка в прошлом году. По итогам 9 месяцев
банк занял 2-е место по объему активов среди 34 банков Казахстана.
2. Увеличение прогноза по чистой прибыли в 2016 г. до 120 млрд
тенге. Если до этого банк сообщал о 100 млрд тенге, то на данный момент
чистая прибыль ожидается в районе 120 млрд тенге. Банк сохранил прогноз
по расходам на провизии в районе 1%, по чистой процентной марже – 5,4%,
прогноз по возврату на средний капитал повышен с 19% до 21%, по активам,
приносящим доход с 15-20% до 27-30%.
3. Halyk Bank намерен продать 60% акций Altyn Bank китайскому
инвестору CITIC Bank. Достигнута договоренность по привлечению
стратегического инвестора – CITIC Bank и продаже 60% доли акций Altyn
Bank. Оба банка подписали меморандум о взаимопонимании, сделка, как
ожидается, будет закрыта в первой половине 2017 года. Наличие такого
партнера расширит возможности Halyk Bank в сфере инвестиционного
банкинга, торгового финансирования, платежей в юанях, продуктах private
banking, а также банковских технологий.
4. Технический взгляд. Бумага движется в восходящем канале последний
год и на данный момент торгуется у нижней границы в районе 51,50 тенге.
При удержании цены выше 50 тенге, возможен рост от уровня с потенциалом
до 60 тенге за акцию.
Елена Брицкая
