/img/tv1.svg
RU KZ
Polymetal получил прописку на AIX

Polymetal получил прописку на AIX

Простые акции компании на сумму 10 млн долларов включены в листинг Международного финансового центра «Астана».

15:51 17 Апрель 2019 12771

Polymetal получил прописку на AIX

Автор:

Данияр Сериков

17 апреля простые акции Polymetal International plc включены в официальный список Международного финансового центра «Астана» (AIX). Об этом говорится в пресс-релизе, распространенном в ходе брифинга, посвященного запуску листинга ценных бумаг российской золотодобывающей компании в Нур-Султане.

Торги по акциям Polymetal будут проходить под кодом POLY с курсом и расчетами в долларах. Его ценные бумаги, торгуемые на AIX, могут быть полностью конвертированы в акции на бирже London Stock Exchange и Московской бирже. Торги акциями Polymetal начнутся 24 апреля этого года, указывается в официальном сообщении. Компания станет первым иностранным эмитентом на бирже МФЦА, подчеркивается в релизе.

«Листинг «Полиметалла» является свидетельством высокого доверия со стороны крупного эмитента, признанного на международном уровне, к инвесторскому потенциалу Казахстана, к юрисдикции МФЦА, а также технологическим возможностям и инфраструктуре AIX. Очевидно, что это доверие основано на опыте работы в нашей стране и послужит примером для других средних и крупных компаний – потенциальных эмитентов AIX», – отметил  управляющий МФЦА Кайрат Келимбетов.

Напомним, «Полиметалл» работает в Казахстане с 2009 года и разрабатывает два проекта – Кызыл в Восточно-Казахстанской области и Варваринское в Костанайском регионе. Кроме того, золотодобывающая компания занимается геологоразведкой в стране, в целом на ее проектах задействовано более 2,5 тыс человек.

На Казахстан приходится 38% запасов группы, или 9,1 млн унций золота (примерно 283 тонны. – Ред.). В прошлом году казахстанские активы «Полиметалла» произвели 238 тыс. унций в золотом эквиваленте (приблизительно 7,4 тонны. – Ред.), что принесло публичной компании доход в 272 млн долларов и 17% от скорректированной EBITDA группы. С выходом Кызыла (месторождения Большевик и Бакырчик в ВКО. – Ред.) на полную проектную мощность объем производства группы в Казахстане вырастет до 500 тыс. унций (около 15 тонн. – Ред.) в ближайшие три года, говорится в информационном сообщении компании. В этом году «Полиметалл» собирается добыть примерно 14 тонн золотого эквивалента в стране, сказал в комментарии inbusiness.kz глава «Полиметалла» Виталий Несис.

Комментируя вопрос в ходе брифинга об ожиданиях от листинга на МФЦА, топ-менеджер российской золотодобывающей компании отметил, что они в значительной степени являются стратегическими.

«Такой показатель, как объем первого размещения, для нас менее важен. Если посмотреть на нашу историю листинга на Московской бирже, мы начинали с очень маленьких объемов и очень маленького количества акций, которые держались на Московской бирже. Но за пять лет работы в Москве объемы увеличились более чем в 20 раз, и теперь более 20% объемов торгов нашими акциями осуществляются в Москве. Вот это видение компании, не то, что случится в ближайшую неделю или две, а то, чтобы, допустим, через пять лет 15-25% объемов торгов акциями «Полиметалла», они бы приходились на AIX», – поделился он личным целеполаганием.

«Почему именно в МФЦА мы решили сделать листинг? Во-первых, объем финансового рынка Казахстана является достаточно значительным. Это прежде всего пенсионные фонды, страховые компании, банки и размер этого рынка растет, потому что в те же пенсионные фонды каждый год приходит несколько миллиардов долларов. Понятно, что в глобальном контексте это может показаться не очень большой величиной, но надо понимать, что для нас, как для российской компании, многие западные пулы денег закрыты по объективным, геополитическим причинам. Понятно, что Казахстан в силу геополитической близости наших двух стран является очень привлекательным рынком. Я также считаю, что в среднесрочной перспективе у МФЦА есть все возможности стать не только страновой площадкой, но и региональной площадкой, на которой будут активно работать инвесторы из других стран, прежде всего, чего греха таить, из Китая, который в настоящее время у нас в составе акционеров не представлен. Мы надеемся, что AIX будет именно той площадкой, через которую китайский инвестор, прежде всего розничный инвестор, заинтересуется и зайдет в бумаги «Полиметалла», – отметил Несис, комментируя вопрос inbusiness.kz.

Он также рассказал, что недавно в Алматы прошел конкурс юниоров, на котором отбирались партнеры для геологоразведочных работ ранней стадии в Казахстане.

«В прошлом году мы вложили 20 миллионов долларов только в greenfield (поисково-оценочные работы. – Ред.) и еще 50 миллионов долларов в разведку вблизи существующих месторождений, то есть общий объем инвестиций очень значителен. Я надеюсь, что уже в ближайшие несколько месяцев у нас будет один или два совместных предприятия с юниорами в Казахстане в части геологоразведки, и, конечно же, я надеюсь, что площадка AIX со временем станет одним из таких инструментов подъема денег для этих юниоров. Понятно, что рынок специфический, он требует определенного образования среди инвесторов, но на евразийском пространстве подобных площадок нет. Их нет, кстати, и в Европе по факту. Есть Австралия, есть Канада, и ничего между ними. Я считаю, что у МФЦА есть очень хороший шанс стать именно таким рынком для юниоров на евразийском пространстве», – уверен топ-менеджер «Полиметалла».

ЕНПФ, скорее всего, не будет покупать акции «Полиметалла», сказал в комментарии inbusiness.kz исполняющий обязанности председателя правления Halyk Finance Мурат Темирханов.

«Во-первых, это акции. В принципе, он (ЕНПФ. – Ред.) в акциях участвует, но, я думаю, не будет. В принципе, мы предварительно разговаривали с ним, пока интереса не дал. Сумма, откровенно говоря, небольшая, но, как сказал председатель правления Виталий Несис, это как бы начало, поэтому мы больше рассчитываем на таких брокеров, дилеров, потому что банки тоже не будут покупать, у них ограничения, и на «физиков». Мы видим, например, у нас есть достаточно клиентов, которые после встречи с инвесторами на полмиллиона (долларов. – Ред.) захотели купить, такие крупные частные инвесторы. В принципе, сейчас интерес есть, сама компания, мы тоже ее покрываем, реально очень такая фундаментальная, открытая, прозрачная, с торгами и там (в Лондоне. – Ред.), и там (в Москве. – Ред.). Это значит, инвесторы ее со всех сторон чувствуют, знают, тем более, это золото», – высказался он в разговоре с журналистами.

Если спрос на акции «Полиметалла» на AIX будет превышать предложение, то компания готова увеличить обороты торгов, уточнил Темирханов.

Между тем глава «Полиметалла» Виталий Несис также прокомментировал СМИ возможность введения в России запрета на экспорт сырья в виде руд, концентратов, отходов и лома драгоценных металлов, чтобы загрузить российские аффинажные заводы, о чем ранее писал «Коммерсант». Такое регулирование может затронуть интересы аффинажного завода в Нур-Султане, так как половина концентрата Кызыла перерабатывается на Амурском горно-металлургическом комбинате в РФ, после чего сплав Доре возвращается потом на аффинаж в Казахстан. Сейчас вопрос обсуждается в формате рабочей группы при Минпромторге РФ, уточнил топ-менеджер.

«В эту рабочую группу входят представители нескольких золотодобывающих компаний, руководители Российского союза золотопромышленников. Достаточно активные консультации ведутся, понятно, что эта сфера государственного регулирования – она очень важная, но также очень чувствительная. Лично я не ожидаю, что будет какое-то быстрое решение. Будет всесторонний анализ и плюсов, и минусов возможных мер госрегулирования, и взвешенное, стратегическое, долгосрочное решение. Со стороны «Полиметалла» хочу отметить, что мы удовлетворены процессом. Он открытый, он содержательный, он конструктивный. Лично я не сомневаюсь, что итоговое решение будет оптимальным для России, для Евразийского союза, для золотодобычи в обеих наших странах», – отметил Несис.

Данияр Сериков

Международные финансовые центры – вакцина от рецессии

Вспышка коронавируса изменила мир. Если изначально страны думали, как предотвратить распространение вируса, то теперь перед ними стоит не менее значимая задача – спасти свои экономики от угрозы рецессии.

15 Сентябрь 2020 10:58 2866

Однако в одиночку с последствиями пандемии им не справиться, поэтому международные финансовые центры объединяют свои усилия, для того чтобы смягчить нынешний кризис и подготовиться к быстрому восстановлению экономик, передает портал finreview.info.

С 2019 года ситуация в мировой экономике существенно ухудшилась. Глобальная торговля сократилась более чем на 2%, мировое производство – более чем на 0,5%. Промышленное производство в крупнейшей экономике мира – Соединенных Штатах – начало падать в сентябре и из-за вспышки коронавирусной инфекции продолжило снижаться семь месяцев подряд. Что хуже, с февраля по апрель 2020 года опережающие индикаторы впервые за долгое время начали указывать на сокращение и в секторе услуг. Последний отчет о занятости продемонстрировал улучшение ситуации на рынке труда, однако статистика остается худшей с 2012 года.

Сейчас перед странами стоит ключевая задача – спасти свои экономики от угрозы рецессии. Все склоняются к тому, что в одиночку с последствиями пандемии им не справиться. Поэтому международные финансовые центры объединяют свои усилия, для того чтобы смягчить нынешний кризис и подготовиться к быстрому восстановлению экономик. Как происходит это восстановление, разбирались аналитики FinReview.info.

Извлекая уроки из кризиса 2008-2009 годов

Двенадцать лет назад, в разгар мирового экономического кризиса, инвестиционно-кредитная сфера стран Азиатского региона существенно пострадала. В период наиболее глубоких кризисных потрясений приток иностранного капитала в десяти крупных странах региона снизился до 1,7% валового внутреннего продукта по сравнению с 8,4% в предыдущие три года. Столкнувшись с сильной нехваткой ликвидности из-за крупных продаж региональных акций и облигаций иностранными инвесторами страны Азии резко сократили привлечение государственных и корпоративных кредитов, включая и средства, направляемые в валютные резервы.

Такое состояние на финансовых рынках вызвало рост оттока портфельных инвестиций, ослабление позиций ряда региональных валют, сокращение объема финансирования внешней торговли, ускорение инфляции и увеличение внешнего долга. Поэтому, чтобы стабилизировать региональную экономику странам было необходимо в первую очередь реанимировать финансовый рынок и ускорить его интеграцию в мировую финансовую систему. То есть получить доступ к глобальному источнику капитала.

Но между финансовым и экономическим развитием есть тесная взаимосвязь, поэтому для начала страны приступили к достижению макроэкономической стабилизации. Активно используя финансовую и денежно-кредитную политику, азиатские государства приняли финансовые пакеты стимулирования экономик объемом более 8% ВВП и снизили базовые ставки до уровня ниже 5%. Это позволило сдержать инфляционные риски и увеличить потребительский спрос.

Далее для обеспечения устойчивости самого финансового рынка и повышения доверия инвесторов были расширены гарантии по депозитам, приняты меры финансовой поддержки системообразующих банков, расширены денежно-кредитные рамки ликвидности, введены интервенции на валютном рынке.

Именно в этот период Азиатский регион стал активно развивать международную конкурентоспособность финансовых центров. Ранее принятые функции центров и их преференции в значительной степени сохранились, однако, конечно, в них были внесены коррективы с учетом остроты финансового и экономического кризиса. В частности, были установлены дополнительные налоговые и визовые преференции, созданы цифровые валюты, расширено применение финансовых технологий, разработаны новые виды страховых услуг, упрощен контроль над притоком капитала извне, сокращены требования для потенциальных инвесторов.

В результате развивающиеся финансовые сети в Гонконге, Сингапуре и Шанхае за последующие десять лет трансформировались в ведущие мировые центры. К примеру, сейчас Гонконг занимает четвертую позицию в мире по валютным операциям, шестое место по внешним банковским активам, является одним из четырех крупнейших рынков золота и выступает четвертым по величине капитализации фондовым рынком в Азии.

Коронакризис обрушил не только финансовые рынки, но и рынок нефти

На фоне медленного восстановления мировой экономики и снижения спроса на нефть на рынке образовался переизбыток черного золота. По предварительным данным, затоваривание рынка составляет порядка 14,7 млн баррелей в сутки, а спрос при этом снизился на 8-10 млн баррелей в сутки. Например, в Китае, крупнейшем в мире импортере этого продукта, по данным Goldman Sachs, спрос сократился на 3 млн баррелей в сутки.

Таким образом, в 2020 году рынок нефти характеризуется превышением предложения над спросом. Уже очевидно, что эти излишки не перекроются даже достигнутыми договоренностями в рамках ОПЕК+ о сокращении добычи на 9,7 млн баррелей в сутки. Однако исполнение этого соглашения остается фактически ключевым регулятором ценообразования нефти.

Сейчас стоимость нефти находится в районе 40 долл. США за баррель, тогда как в предыдущие месяцы ее цена неоднократно пробивала критическое дно, опускаясь ниже 20 долл. США за баррель. До конца года ее средняя цена, вероятно, будет составлять порядка 42,75 долл. США.

Однако эти цены несут серьезные потери для нефтедобытчиков – страны ОПЕК+ уже ежедневно теряют около 400 млн долл. США. Поэтому им необходимы новые импульсы для восстановления нефтяных потерь. 

Международная финансовая интеграция укрепляет иммунитет экономики к внешним кризисам

Главным трендом последних десятилетий была глобализация экономики, когда стираются границы между рынками развитых стран, а товары и капиталы перемещаются свободно. Импульсом глобализации выступает финансовая интеграция, которая ведет за собой остальные отрасли экономики, в разы увеличивая движение капитала по сравнению с товарными потоками.

В этой цепочке международные финансовые центры выступают ключевым передаточным звеном финансовой интеграции. Каждый финцентр выполняет сразу несколько взаимосвязанных функций. Во-первых, вносит вклад в общее финансовое развитие страны. Во-вторых, обеспечивает интеграцию национального финансового рынка в глобальную финансовую систему. В-третьих, способствует общей интеграции экономики страны в мировую.

Иными словами, именно финцентры, создавая благоприятную среду для инвесторов и тем самым привлекая иностранные капиталовложения, играют немаловажную роль в развитии экономики страны и региона. Также здесь работают над развитием рынка ценных бумаг и финансовых услуг для становления конкурентоспособного частного сектора. Например, после кризиса 2008 года рост трансграничных инвестиций по отношению к ВВП прекратился, накопленные инвестиции к ВВП замедлились, а положительную динамику сохранили лишь прямые иностранные инвестиции. Их увеличению способствовали именно международные финансовые центры. Поэтому в 2018 году в Казахстане открыли Международный финансовый центр «Астана».

Важно отметить, что Казахстан обладает несомненными преимуществами в вопросе интеграции страны в глобальные инвестиционные и финансовые рынки – это и позиционирование его как ведущей страны Центральной Азии, и тесное сотрудничество как с Россией, так и с Китаем, и близость к проектам нового Шелкового пути, и традиционные связи страны с исламским миром, и устойчивые отношения с США и Европейским союзом.

Уже сейчас участники МФЦА осуществили инвестиции в казахстанские проекты в размере 444 млн долл. США

Для человека, далекого от финансовой отрасли, сложно понять, зачем Казахстану нужен свой международный финансовый центр. Однако именно этот центр, создавая благоприятную среду для инвесторов, привлекает иностранный капитал в реальные сектора экономики, тем самым развивая частный сектор, оздоравливая национальную экономику и ускоряя процесс ее диверсификации.

Сейчас в финцентре созданы все основные условия для управления активами и частным благосостоянием – подготовлена вся нормативно-правовая база и разработаны необходимые для управления инструменты. Зарубежные компании уже активно сотрудничают с МФЦА – по последним данным, в качестве участников центра зарегистрировано 545 компаний из 42 стран мира. В их число входят, такие крупнейшие финансовые игроки, как Банк развития Китая, Строительный банк Китая, крупнейшие брокеры – CITIC (КНР), Wood Co. (Чехия).

Благоприятные условия, предоставляемые площадкой МФЦА, в том числе по вопросам структурирования сделок и использования финансовой платформы, уже сейчас позволили участникам финцентра инвестировать в Казахстан 444 млн долл. США. Средства были направлены в такие сектора, как развитие финансовых технологий, строительство, сельское хозяйство и обрабатывающая промышленность. При этом инвесторы намерены и дальше вкладывать в экономику Казахстана, а объем инвестиционных поступлений в ближайшее время может вырасти до 3,5 млрд долл. США.

Также с первых дней деятельности в финцентре занимались развитием рынка ценных бумаг. Объем привлеченного капитала на бирже Astana International Exchange (AIX) уже достиг порядка 4,6 млрд долл. США. Вместе с тем листинг прошли публичные облигации на сумму 2,7 млрд долл. США.

Важно отметить, что эти результаты достигнуты финцентром лишь за два года официального функционирования, что, несомненно, является значимым показателем центра для финансового рынка Казахстана и всего Центрально-Азиатского региона.


Подпишитесь на наш канал Telegram!

«Самрук-Энерго» досрочно погасил валютный заем Мойнакской ГЭС

Средства были привлечены путем размещения облигаций на площадке МФЦА.

15 Август 2019 14:57 2018

Фото: informburo.kz

Холдинг «Самрук-Энерго» осуществил досрочное погашение валютного займа Мойнакской ГЭС на сумму 136,3 млн долларов, ранее полученного от Государственного банка развития Китая для строительства казахстанской гидроэлектростанции. Об этом сегодня на брифинге сообщил директор департамента «Казначейство и корпоративные финансы» АО «Самрук-Энерго» Сергей Ли.

По данным компании, реализация сделки позволила «Самрук-Энерго» сократить долю валютных займов в своем кредитном портфеле с 17% до 3% и снизить негативный эффект от колебаний курса валют на финансовые показатели холдинга.

«Дополнительно сделка позволила высвободить корпоративную гарантию АО «Самрук-Казына» на сумму 50 млн долларов, тем самым снизив сумму условных обязательств акционера», – сказал Сергей Ли.

По его словам, сделка позволила высвободить 5,6 млрд тенге с залогового счета МГЭС, которые также были направлены на досрочное погашение. В целом, начиная с 2016 года, АО «Самрук-Энерго» активно снижает долю валютных займов в кредитном портфеле. В течение 2017-2018 гг. займы в иностранной валюте в кредитном портфеле группы снижены с 65% до 17%.

Напомним, Мойнакская ГЭС имени У. Кантаева мощностью 300 МВт была введена в эксплуатацию в 2012 году. Расположена она на реке Шарын в Райымбекском районе Алматинской области. Проект успешно решает задачи, связанные с сокращением дефицита электроэнергии в Южной зоне ЕЭС Казахстана (Алматинская, Жамбылская, Кызылординская и Туркестанская области). Строительство станции осуществлялось за счет совместного финансирования со стороны Государственного банка развития Китая и Банка развития Казахстана.

«По истечении семи лет эксплуатации оборудования станции мы с уверенностью можем сказать об успешности проекта. Государственный банк развития Китая полностью поддержал инициативу группы «Самрук-Энерго» по рефинансированию кредита. Мы рассматриваем АО «Самрук-Энерго» как одного из надежных партнеров в Казахстане и надеемся на дальнейшее сотрудничество», – сказал на пресс-конференции г-н Фань Сяохуэй, главный менеджер департамента исследования рынка и развития бизнеса представительства Государственного банка развития Китая в Казахстане.

На сегодня АО «Самрук-Энерго» продолжает сотрудничество со вторым кредитором станции – АО «Банк развития Казахстана». В целях дальнейшего снижения подверженности валютным колебаниям достигнуты договоренности по конвертации части долга с долларов в тенге. По итогам завершения сделки доля валютных обязательств будет снижена с 3% до 1,6%, а также из обеспечительной базы будут высвобождены основные активы Мойнакской гидроэлектростанции.

Майра Медеубаева